医保总额控制将对医院终端增幅产生负面影响，但医院终端市场的高速增长可能仍将持续，就诊量的增长可能会对冲控费政策形成的减量。

国家三部委日前下发《关于开展基层医疗保险付费总额控制的意见》(以下称《意见》)，医保控费的持续高压正成为影响终端用药的主要因素之一。但就诊人数的增长成为支撑终端高速增长的主要动力，人口老龄化、收入提升、人均卫生支出在消费中占比提高、医保覆盖面扩大、补偿水平提高、大病统筹等因素仍然提供强大的拉动力。

长远来看，控费对仿制药的增长将带来利好，但本土药厂要取得优势仍需回归药品的基础研究和上市后的推广，“讲故事”的能力将成为核心竞争力。

终端受刚需支撑

相关数据显示，2004～2011年，国内3类基本医疗保险筹资额年复合增长率达到30%，医保支出年复合增长率达到32%，且基本医疗保险的覆盖率超过95%，业内预计，未来几年医保筹资增长将在15%左右。

这三组数据预示着医保控费压力正在不断上行。《意见》与此前的相关政策一样，意在进一步控费。这必然引起医院盈利模式、医院管理行为和医生处方动力等深层次的传导，业界担忧医院终端用药总量会受到严重抑制，从而可能造成市场的大幅下滑。但或许实际情况不会如想象中那样急转而下，因为目前的医保总额控制主要是对过快增长的控制。

依据此前的相关文件，医保费用控制的要求主要在对门诊次均费用和住院次均费用增长不高于当地GDP增幅，主要通过降低药品收入在医院整体收入中的比例和降低药品总收入的增长速度来实现。

支撑终端市场增长的最大论据仍然是医药行业的刚性需求。

SFDA南方医药经济研究所对山东、江苏、北京、浙江、广东5个卫生部医药费用控制试点省市的分析显示，5个省市2011年医院终端市场增幅明显下降，甚至出现负增长的现象，但2012年上半年的跟踪分析却发现，这5个省市的医院用药出现反弹，这体现了医院用药消化政策负面影响的能力极强。

南方所进一步分析发现，最主要的原因是就诊量增长明显快于药费增长，就诊人数的大幅增长使得控费对这一领域产生的负面因素得到部分消化。

2012年前3季度就诊人数同比增长17.88%。而人口老龄化、收入提升、人均卫生支出在消费中占比提高、医保覆盖面扩大、补偿水平提高、大病统筹等因素仍然提供强大的市场拉动作用。

对于医保控费，SFDA南方所所长林建宁在此前召开的第24届全国医药经济信息发布会上表示，有理由相信，控费对2013年医院终端增速仍然会有负面影响，但是冲击在弱化，就诊量的稳定增长将维持第一终端的增长，不致于出现明显的滑坡。

本土外资各50%

除了对终端市场增长的担忧之外，业内对总额控制之后的结构改变也充满了期待。

按照国际思维惯例，如果控费的配套工具被很好地使用，随之而来的必然是药品结构在医院终端消费的调整，对医院用药最直接的影响在于仿制药物被大量使用，比如法国处方中仿制药的比例从2001年前后不到20%，跃升至2006年超过60%以上。

目前，国家控费的意愿和势头已经非常明显，不少投资分析人士认为，今后医保控费力度加大将促使进口替代效应有所显现，国产品牌仿制药增速加快。

尤其被列为国家未来几年工作重点的仿制药质量一致性评价工作的启动实施，如果能够很好地开展，今后的药品定价、招标采购等方面都能够与之联系起来，解决系列国内医药行业目前难以解决的问题。因此，尽管更加详尽的配套文件尚未出台，部分乐观的企业已经开始期待。

值得指出的是，即便随着控费的进一步深入而使得仿制药使用量进一步增长，但对于本土制药工业来说，机会仍然是50%。

在竞争方面，首先是跨国制药企业本土化进程的进一步加快，包括辉瑞、阿斯利康、诺华、山德士、梯瓦等专利药和仿制药巨头都已经在中国的仿制药领域有极大的投资布局，未来仿制药市场跨国公司的优势依然非常明显，其品牌优势、产品临床研究基础、学术推广能力等方面，在短时间内本土仿制药企难以超越;另外，不排除部分原研产品主动降价。目前来看，部分如肝病用药、降血栓药物等仿制品已经对原研产品形成了较大的冲击，原研厂家对此或将有更多的考虑。

在终端需求方面，医院专家和第一终端市场相对的高消费需求，对原研药品的需求意识需要更多的时间、教育以及其他压力才能彻底转变。

不过，部分意识领先的本土仿制药企业已经在开始加强学术研究和推广能力。除了销售和研发排名领先的大药厂外，上海信谊制药等企业已经对培菲康这一老产品重新进行学术研究，希望在微生物领域继续引领市场。其总经理顾浩亮表示，纵观目前国内销售超过5亿元，并且能够较长时间占领市场的产品，无一不是拥有很扎实的临床研究基础和学术推广团队，本土药厂想要做好一定要加强“讲故事”的能力。

如果控费的配套工具被很好地使用，随之而来的必然是药品结构在医院终端的调整，对医院用药最直接的影响在于仿制药物被大量使用。